Can Student Loan Borrowers Handle Payments and Inflation, Too? | Personal-finance

On parle que Le président Joe Biden annoncera une certaine annulation de la dette étudiante cet été – mais il n’y a aucune garantie.

Et maintenant que l’inflation atteint son paroxysme taux les plus élevés Au cours des décennies, les emprunteurs de prêts étudiants ont une incertitude supplémentaire à gérer : avec des prix plus élevés pour la nourriture, l’essence et bien plus encore depuis la dernière fois qu’ils ont effectué un paiement de prêt étudiant, qu’est-ce que l’ajout de ces paiements mensuels dans le mélange fera à leurs finances ?

Des économistes comme Kathryn Anne Edwards de Rand Corp., un groupe de réflexion mondial à but non lucratif sur les politiques publiques, affirment que les emprunteurs ressentiront probablement l’impact de l’inflation lorsque les paiements redémarreront, mais cela dépendra de la situation de chacun.

“Cela dépend si les paiements du prêt étudiant vont être prélevés sur leur revenu actuel ou si les paiements vont être prélevés sur leur revenu actuel plus leurs économies”, explique Edwards. “S’ils ont réalisé des économies ciblées autour du redémarrage des prêts étudiants, ils disposent d’un coussin supplémentaire.”

Plusieurs prévisions financières prévoient que l’inflation culminera cet été, mais qu’elle restera élevée pendant le reste de l’année. Voici comment le redémarrage des paiements et l’annulation de la dette étudiante pourraient avoir un impact sur votre pouvoir d’achat.

Étant donné que les revenus, l’épargne et la dette sont inégaux dans tous les domaines, même s’il ne s’agissait pas d’une période de forte inflation, certains auraient plus de difficulté à réintégrer les prêts étudiants dans leur budget.

“Les gens ont une marge de manœuvre différente lorsque les prix augmentent”, explique Edwards.

“Certaines personnes ont peut-être économisé pour cela et d’autres vont être complètement coincées dans un coin financier”, dit-elle.

Robert Kelchen, professeur et chef du Département de leadership éducatif et d’études politiques à l’Université du Tennessee, a déclaré que le redémarrage des remboursements des prêts étudiants allait devenir compliqué quoi qu’il arrive.

“Les emprunteurs n’ont pas payé depuis près de deux ans et demi, les gestionnaires de prêts étudiants se sont brûlés la dernière fois qu’ils pensaient que les paiements allaient reprendre, et il y aura beaucoup de frustration parmi les emprunteurs”, déclare Kelchen.

Si vous craignez de ne pas pouvoir rembourser votre dette, voici ce que vous pouvez faire :

• Réévaluez votre budget mensuel : Voyez si vous avez des dépenses que vous pouvez réduire pour réintégrer votre prêt étudiant dans vos dépenses mensuelles. Si vous suivez le budget 50/30/20, cela signifierait que 50% de vos dépenses vont aux «besoins» – comme votre paiement minimum de prêt étudiant et les frais de logement – ​​30% vont aux désirs et 20% à l’épargne et au remboursement de la dette.
• Envisagez un remboursement en fonction du revenu : votre agent peut vous indiquer d’autres options de remboursement, telles que le remboursement en fonction du revenu, qui plafonnerait les paiements à une partie de votre revenu et prolongerait la durée de votre remboursement. Cela pourrait finir par réduire votre paiement, mais vous finirez par payer plus d’intérêts au fil du temps.
• Faites une pause supplémentaire : une autre pause de paiement, comme une abstention pour difficultés ou un report de chômage, devrait être un dernier recours. En effet, pendant que vos paiements sont suspendus, les intérêts continuent de s’accumuler et sont ajoutés à votre solde principal lorsque vous commencez à rembourser.

Les récentes fuites de la Maison Blanche dans la presse suggèrent que 10 000 $ est le montant probable auquel les emprunteurs peuvent s’attendre en cas d’annulation. L’admissibilité pourrait également être liée au revenu, ce qui entraînerait potentiellement un processus de demande.

L’annulation de 10 000 $ par personne a le potentiel d’effacer la dette de 15,2 millions d’emprunteurs – s’ils sont tous qualifiés. Si cela se produit avant le redémarrage des paiements, ces emprunteurs éligibles n’auront plus de dettes d’études.

Pour 30,5 millions d’autres emprunteurs, une annulation de 10 000 $ pourrait rapprocher les personnes éligibles du remboursement intégral de leur dette, à l’exception de tout intérêt qui augmente plus vite qu’elles ne peuvent rembourser. Mais cela peut ne pas faciliter le respect de leurs obligations de paiement mensuel, à moins que le service de l’éducation ne choisisse de recalculer les montants des paiements mensuels en utilisant le nouveau solde après l’entrée en vigueur de l’annulation. On ne sait pas si cela se produirait.

Une chose qu’il est essentiel de comprendre à propos de l’annulation, disent les experts, c’est qu’on ne vous remet pas d’argent.

“Le montant d’argent que les gens reçoivent d’avance est très faible”, dit Kelchen. “Même si vous avez 10 000 $ de dettes et que tout est annulé, cela signifie que vous ne faites pas de paiements pour les prochaines années, ce n’est pas comme si vous receviez un chèque de 10 000 $.”

Le message de l’administration Biden est que le couplage de l’annulation avec le redémarrage des paiements de prêts étudiants compenserait tout impact plus large sur l’inflation que l’annulation pourrait avoir, selon un point de presse de mai du directeur du Conseil économique national de la Maison Blanche, Brian Deese.

Logiquement, si vous relancez les remboursements des prêts étudiants, les emprunteurs auront moins d’argent à dépenser pour d’autres choses. Edwards dit que cela réduirait la demande et pourrait donc être anti-inflationniste.

Et les craintes concernant l’aggravation de l’inflation par l’annulation sont probablement exagérées, selon Alí R. Bustamante, directeur adjoint du programme Worker Power and Economic Security au Roosevelt Institute, un groupe de réflexion libéral. Il dit que l’annulation aurait probablement peu d’impact sur l’inflation – et par conséquent sur les prix que vous payez pour les biens et services.

Tout dépend de la raison pour laquelle l’inflation est élevée en premier lieu : c’est dû à des chaînes d’approvisionnement serrées, pas parce que les consommateurs ont plus d’argent à dépenser, dit Bustamante. Encore une fois, l’annulation ne met pas plus d’argent dans les poches des gens, mais supprime plutôt la contrainte de la dette.

L’annulation ferait une grande différence pour les perspectives financières à long terme des particuliers. Mais à plus grande échelle, même une annulation complète – la totalité de 1,7 billion de dollars – ne ferait pas grand-chose à l’inflation, dit Bustamante.

«Ce serait insignifiant à court et à long terme, compte tenu de son ampleur plus large», dit-il. L’annulation de la totalité de la dette de 1,7 billion de dollars aurait un impact sur les 43 millions d’emprunteurs endettés, mais leurs familles et leurs personnes à charge en ressentiraient également les effets, souligne Bustamante. “Si vous mesurez l’impact, une distribution de 1,7 billion de dollars est infime”, ajoute-t-il. “Je pense que cela souligne à quel point l’économie américaine est importante.”

Pourtant, il n’y a pas de consensus clair quant à l’impact de l’annulation sur l’inflation. D’autres insistent sur le fait que cela ajouterait à l’inflation, comme le Comité pour un budget fédéral responsable, une organisation de politique publique de centre droit,

“Il y a des gens qui n’aiment pas l’annulation du prêt étudiant en tant que politique qui diront que cela aggravera la situation et il y a des gens qui aiment la politique d’annulation du prêt étudiant et ils diront que l’annulation du prêt étudiant l’améliorera”, a déclaré Edwards. . “Ils utilisent économiquement le problème brûlant du jour pour faire valoir leur point de vue.”

En fait, le manque de détails sur l’annulation et le redémarrage des paiements a donné à tous ceux qui ont un intérêt dans la salle d’émission pour faire valoir leur point de vue – à l’exception des emprunteurs, qui ne peuvent qu’attendre et voir.

L’article Les emprunteurs étudiants peuvent-ils également gérer les paiements et l’inflation ? est apparu à l’origine sur NerdWallet.